Se encuentra dentro de la región de Araucania, en la provincia de Cautín y a orillas del lago homónimo, en el sector central de la República de Chile.
El poblado cuenta con 45500 habitantes que se reparten sobre una superficie de 1291 kilómetros cuadrados.
Esta ciudad funciona como centro comercial, turístico y económico de la región. Por la gran cantidad de turistas que recibe a lo largo del año, se puede decir que es el motor de la provincia de Cautín.
Villarrica se encuentra a 754 kilómetros de Santiago de Chile, a sólo 84 kilómetros de Temuco y a 102 kilómetros del paso fronterizo Mamuil Malal que lleva a la República argentina.